Calculadora de Rendimento da Poupança 2026

O rendimento da poupança segue uma regra do Banco Central que depende da Taxa Selic. Com a Selic acima de 8,5% ao ano, o rendimento é fixo: 0,5% ao mês mais a Taxa Referencial (TR).

A TR está perto de zero há anos. Por isso, na prática, a poupança entrega aproximadamente 0,5% ao mês ou 6,17% ao ano. É um piso garantido enquanto os juros básicos seguirem altos.

Quando a Selic cai para 8,5% ou menos, a regra muda: a poupança passa a render 70% da Selic mais TR. Nesses cenários, o ganho mensal cai bem abaixo dos 0,5%, e ela perde ainda mais competitividade.

A poupança não rende todos os dias. O rendimento entra na conta uma vez por mês, sempre no "aniversário" do depósito.

• Se você depositou no dia 10, o rendimento cai no dia 10 do mês seguinte.
• Quando o saldo é resgatado antes do aniversário, todo o rendimento daquele ciclo é perdido.
• Depósitos feitos no dia 29, 30 ou 31 contam como dia 1 do mês seguinte para fins de aniversário.

Essa regra muda completamente o jogo para quem usa a poupança como reserva de emergência. Planejar resgates próximos da data de aniversário evita perder ganhos acumulados.

Três exemplos com a taxa atual de 0,5% ao mês (6,17% ao ano).

1. R$ 5.000 parados por 12 meses: rendem cerca de R$ 309. Saldo final próximo de R$ 5.309.
2. R$ 10.000 com aporte mensal de R$ 500 por 24 meses: terminam em torno de R$ 24.150. Os juros somam aproximadamente R$ 2.150.
3. R$ 50.000 deixados por 5 anos sem aporte: chegam a aproximadamente R$ 67.500. Você ganha R$ 17.500, mas a inflação no período costuma comer boa parte desse valor real.

Os números mostram que a poupança trabalha. Só não trabalha tanto quanto outras opções acessíveis de renda fixa.

• Reserva muito pequena e de curto prazo: para guardar R$ 200 ou R$ 500 por algumas semanas, a poupança evita a burocracia de abrir conta em corretora.
• Crianças e adolescentes aprendendo a poupar: a simplicidade ajuda a entender o conceito de juros sem precisar lidar com tributação.
• Acesso imediato sem corretora: bancos tradicionais oferecem poupança direto pelo app, com transferência instantânea para a conta corrente.
• Quem prefere zero complicação fiscal: não há IR, não há declaração específica, não há prazo mínimo. Para valores baixos, isso reduz fricção.

Acima de R$ 1.000 e com horizonte superior a três meses, alternativas como Tesouro Selic e CDBs com liquidez diária costumam ser superiores em rentabilidade líquida.

Em 2026, com a Selic em patamar elevado, a poupança perde para praticamente toda renda fixa de qualidade.

• Tesouro Selic: rende perto da Selic cheia. Mesmo com IR regressivo, sai à frente da poupança em qualquer prazo.
• CDB de grandes bancos: costuma pagar entre 95% e 105% do CDI. Com liquidez diária e proteção do FGC, é alternativa direta para reserva.
• LCI e LCA: isentas de IR como a poupança, mas pagam um percentual do CDI bem maior. Costumam ter carência mínima de alguns meses.
• Fundos DI de taxa zero: praticamente replicam o CDI sem custo de administração relevante, com aplicação e resgate rápidos.

Para a maior parte das pessoas, migrar a reserva da poupança para uma dessas opções aumenta o rendimento sem assumir risco extra relevante.

O saldo da poupança cresce em reais todos os meses. O problema é o que esse saldo compra ao longo do tempo.

Se a poupança rende 6,17% ao ano e a inflação fica em 4,5%, o ganho real é de apenas 1,6% ao ano. Em períodos em que a inflação supera o rendimento (o que já aconteceu várias vezes na história), a poupança perde poder de compra mesmo com saldo crescendo.

Para preservar patrimônio no longo prazo, vale considerar Tesouro IPCA+ ou CDBs atrelados à inflação. Eles garantem juro real positivo independentemente do cenário.